说完大道理,我们进入具体预判细节。
受限于篇幅,今天我们先讨论1个问题:
如何在箱体底部判断大盘是否会继续下跌
我们前面花了很长的篇幅,讨论不应该越级预判大盘。但是,我们如何能规避这种大级别暴跌呢?
答案很简单:
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通过短期的指数情绪周期应对的不同交易策略,来规避甚至穿越小级别的回调
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在回调的底部初期,判断是否有继续下跌的可能
我们以这波暴跌为例:
以文中箭头为例,这波下跌,一共出现过2次,可以进行基于指数大跌之后的,【第一次左侧抄底】。
其中,1的位置,就是我们今天的暴跌分类的第二种:常规箱体内调整式暴跌
1所处的位置,当时我们并不知道(也不需要知道)后面大盘还要暴跌,只是大盘经历了一次比较正常,还可以基于原有箱体的底部抄底。
也就是说,当时并不需要,也没办法确认,大盘将要一个大级别的下跌。我们当时只需要判断:大盘是正常调整,且进入原有箱体的底部,所以可以进行抄底了。
这是一种常规式的抄底。(基于箱体模式)
事实上,哪怕我们没有预判出,后面大盘要继续下跌,只是把它当场一次常规的箱体底部抄底,在交易上也是成功的。
因为次日,果然就反弹了。这是正常的箱体模式的有效运用。
但是我们什么时候开始,提高警惕,认为大盘可能会出现大级别的暴跌呢?
就是在1的位置反弹之后,大盘的异常表现:反弹之后,很快连续下跌,直接吞没昨天的全部反弹。
就是图片中,箭头所指的这一天。3月2日。
这一天之后,就要开始警觉了。
原因是:市场已经经历过一波下跌,从情绪周期的角度来看,空头的力量已经宣泄差不多了,然后开始反弹,结果反弹刚刚开始,马上遇到更强的空头力量的阻击。
这说明什么?说明空头力量根本没有宣泄完,这个反弹,只是空头的收拳而引发的停顿(而非歇息)。
当然,你不能只从指数的表现,就做出这样的判断,你还要综合看盘面涨跌结构:大盘这根暴跌具体是怎么发生的。
翻一翻那天的盘面就知道,这根高开低走的暴跌,还是因为以贵州茅台为首的权重白马股的下跌而导致的。
而权重白马股的下跌是这一轮大盘大跌的主要原因。
这说明什么?
说明:这一天(3月2日)的高开低走大暴跌是大盘的主动式下跌,而非下跌末期的惯性被动下跌。
如果3月2日那天,一些抱团白马指标股,类似贵州茅台什么的没有太明显的下跌动作。是类似银行券商这样,非主流但是也是权重的板块导致下跌,我们就可以相对不用那么紧张:这可能是惯性被动下跌。
这种主动下跌和被动下跌主要的区分在于:是否是主流板块的持续性下跌导致。
注意,如果在一段趋势性行情中,分析到以上这个程度,基本上,基于逻辑推演模式(而非技术分析)的大盘分析就已经入门了。
关于这一段大盘走势分析,我非常建议大家把那几天的复盘文章,对应大盘走势,反复复盘研读几遍。
3月2日的文章:下跌的两种剧本
3月3日的文章:大盘还未真正止跌
3月4日的文章:什么时候能抄底
特别是3月3日,大盘在低位大反弹这天,为什么还敢说,大盘没有止跌。(要知道,大盘低位反弹,继续看空是一件错误率非常高的事情,关键还是客观去看待盘面。)
那么我们怎么看3月19日,也就是本周五的这根大跌呢?
根据上面的分析框架,我们会得出一个结论:目前,只能当成是市场弱势筑底阶段的正常回调。没有证据表明,是新一波下跌的开启。
因为,周五的下跌,主跌的是银行,保险,石油等非主流权重。关注度更高的那些抱团白马虽然也跌,但是并没有引领下跌。
所以,这里只需要警惕,后面这些抱团白马的进一步动向。假设周一开盘,他们直接分时开杀,批量新低,那情况就变了。如果没有,那么市场的惯性低开,又是一个短线好的买点。
毕竟这里情绪很弱,但是也要客观看到市场的整体涨跌结构。既不悲观,也不放松警惕。何况当下短线氛围还是比较好的,能够一定程度上,消化恐慌。只要不发生整体恐慌,就不会出现再次主跌浪。弱势盘整最大的特点就是:很弱,但是其实跌不下去。
不知不觉快4000字了。指数趋势性判断是一个非常系统的课题,真要具体说,几万字都说不清楚。所以我们一点点来。
下一期,我们续着这篇,讨论在这种暴跌中,如何找到抄底节奏点。